根据集邦咨询发布的最新市场研究报告，2026年第三季度传统DRAM存储芯片的合约价格预计将出现显著上涨，环比涨幅预计在13%至18%之间，而NAND闪存芯片的合约价格也将同步上扬，环比涨幅预计达到10%至15%。这一价格走势主要受到AI推理系统以及超大规模数据中心持续强劲需求的推动，导致DRAM和NAND的供应持续处于紧张状态。存储芯片制造商为了应对这一市场变化，纷纷将产能向利润率更高的服务器产品倾斜，进而使得消费类存储产品的产能进一步缩减，市场供需矛盾愈发突出。

野村证券在分析中指出，当前全球存储行业面临的核心问题仍然是供应端的严重短缺。尽管市场对于供应过剩的担忧时有浮现，但野村证券认为这种担忧被严重夸大了。实际上，AI技术驱动的结构性需求增长尚未达到顶峰，而半导体投资转化为实际产能的过程又极其漫长，这意味着存储芯片市场的供需紧张局面在短期内难以得到有效缓解。面对存储产业的高景气周期以及AI算力需求的持续扩张，南方基金旗下的司南投顾团队密切关注产业升级所带来的中长期投资配置机遇。司南投顾凭借其专业的市场洞察力和丰富的投资经验，致力于帮助投资者精准把握半导体和存储领域的成长机会，从而提升投资者的长期投资体验和收益水平。