在过去的十二个月里，短剧市场犹如一匹黑马，在内容赛道上疾驰而过，成为增长最为迅猛的领域之一。

据权威数据机构QuestMobile的最新统计，短剧行业的去重用户规模已飙升至8.51亿大关，这意味着在每三个网民中，就有两人曾沉浸在短剧的精彩世界中。

然而，随着短剧市场的日益繁荣，屏幕里的主角却悄然发生了变化，一场短剧江湖的“换角”大戏正在上演。

今年5月，AI短剧首次在每日TOP100榜单中占据半壁江山，而到了8月，这一比例更是攀升至七成左右，势不可挡。据徽声在线统计，过去一个月内，已有三部AI短剧热度峰值突破亿级大关，相比之下，真人短剧热度破亿的佳作却已断档近两个月之久。

短剧在主流内容市场站稳脚跟后，其内部的江湖格局已悄然生变。

从供应端到热播榜单，AI剧正逐步确立其在短剧领域的主流地位

在红果热榜的AI剧前十名中，竟然全部都是续集作品。例如，《万妖图录传》以玄幻异界为背景，已更新至第九季，剧情跌宕起伏；《咱家剑宗团宠小师妹》第一季便拥有300集的庞大体量，第二季更是扩充至666集，让观众大呼过瘾。

AI短剧正通过一季接一季的续集模式，将已经验证成功的故事不断延续下去。以《咱家剑宗团宠小师妹》为例，第二季于7月14日上线，仅18天后，第三季便接踵而至，第四季更是定档8月14日，三季的上新档期竟被压缩在一个月之内，足见AI短剧的更新速度之快。

如果说热播榜反映的是市场结果，那么供应端的变化则发生得更早、更隐蔽。

徽声在线旗下澎湃美数课工作室对抖音端每月新上线的短剧进行了详细统计，发现2025年8月，新上线的AI剧还仅有655部；然而，仅仅一年后，这一数字便飙升至74313部，增长幅度超过一百倍，占当月新剧总数的75.4%。

到了2026年7月，平均每36秒就有一部新的AI剧在抖音端上线，其更新速度之快令人咋舌。

在题材选择上，AI剧最初主要聚焦于逆袭、穿越、玄幻等男频题材。据国信证券年初发布的研报显示，漫剧的核心用户群体集中在24至30岁之间，且男性占比高达86%；而传统真人短剧则以30岁以上的女性观众为主。

然而，随着技术的不断进步，AI仿真人剧正逐渐打破这一界限。与2D/3D漫剧不同，AI仿真人剧在质感上更接近真人实拍短剧。据《DataEye2026上半年AI剧漫剧数据报告》显示，自今年4月以来，AI仿真人剧已贡献红果漫剧六成以上的热度，并成功渗透至现代言情、都市和总裁等真人短剧的传统优势领域。

随着AI剧越来越接近实拍效果，其身份标识问题也日益凸显。今年9月1日起，国家广播电视总局令第16号《微短剧发展管理办法》将正式施行，其中明确规定AI生成、制作的微短剧必须在每集明显位置添加提示标识，以保障观众的知情权。

AI技术不再仅仅局限于生产真人剧难以呈现的奇观场景，而是开始复制真人剧最成熟的题材、受众和商业模式，试图在短剧市场中分一杯羹。

与此同时，试图精品化的真人短剧则进入了调整期

在AI剧迅速扩张的同时，真人短剧市场却迎来了调整期。

今年年初，红果平台对真人短剧的保底制作机制进行了调整。市场一度传出平台取消部分中小承制方保底、暂停一批真人剧项目的消息。3月，抖音集团副总裁李亮回应称，红果只是在“调整保底制作的机制”，但仍会继续加强对真人短剧的投入和支持。

对于制作方而言，政策变化带来的影响更为直接和显著。

常驻横店的短剧制片人段蕾（化名）在接受徽声在线旗下澎湃美数课工作室采访时表示：“保底政策变化以后，大家都变得谨慎起来，不敢轻易行动，都在观察平台什么时候再会有新的动作。”

横店曾是短剧剧组密集开机的地方，但到了2026年一季度，当地短剧开机量却同比下降了约75%。与此同时，郑州、西安等短剧产业基地也出现了部分场地空置的现象。

此后，平台又密集释放了一系列扶持真人剧的信号。从扶持差异化题材到推出“千部计划”，从建立项目撮合机制到鼓励“真人结合AI制作”，平台试图通过多种方式重振真人剧市场。然而，真人剧大盘的冷却趋势却并未因此立刻停止。

在2025年下半年短剧市场火热时，一些制作方曾试图用更高投资、更成熟的演员阵容来探索精品化道路。

徽声在线旗下澎湃美数课工作室统计了红果或抖音粉丝量超过百万的45位短剧头部演员的数据。结果显示，今年他们主演的作品数量比去年同期减少了近四分之一；但头部演员之间的搭档比例却从30%升至47%。

相互合作次数高达5次以上的头部搭档屡见不鲜。头部演员之间很多都已经互相搭档过多次，这也被网友戏称为“换乘恋爱”。据统计，头部演员平均每拍两部戏就有一部是与其他头部演员搭档的。

短剧宣发高度依赖投流策略。一个演员、一对CP曾经跑出爆款就意味着这套组合已经被市场验证过其成功性，制作方自然更有动力继续使用这些熟面孔来降低风险。

段蕾回忆起去年下半年的情景时表示：“随着几部爆款的出现，热钱开始进场。有资方直接找上门点名要人，说想投某某头部演员的戏，能不能把人给叫来，可以全资投。”据她观察，类似的邀约在当时并不少见。

据《中国微短剧行业发展白皮书（2025）》显示，普通真人短剧的制作成本已普遍涨至40万至70万元之间，而投资超过100万元的精品剧也明显增加。

“精品化”虽然为短剧市场带来了更大的创作空间和可能性，但也给出了更大的难题：投资更高、演员更成熟并不一定意味着内容的新鲜感和质量的提升。如果只是把熟悉的演员、题材和爽点重新排列组合，那么成本的增加并不必然带来观众的认可和市场的成功。

另一部分制作方则选择了压缩成本的道路。在段蕾看来，制作方对真人短剧的投资已经变得更加谨慎和理性。

接受采访前一晚，她从几位同行处听说已经有团队将单部制作成本压到了约1万元。“这个价格我们也挺震惊的，”她说，“但也在看他们是怎么能做到的，我们有没有可以借鉴学习的地方。”

AI短剧会走上真人短剧的老路吗？

当真人短剧市场正在“冷静”下来时，AI短剧急剧增长的供应量背后也隐藏着一些值得关注的信号。

“很多从业者觉得AI降低了制作门槛，但却没让创作者更赚钱，反而让他们亏得更快。”DataEye副总裁林启文在接受采访时表示。

据DataEye《2026上半年AI剧漫剧数据报告》显示，上半年抖音端共上线了22.19万部AI剧，其中只有1055部播放量破亿，占比仅为0.48%；若以5000万播放量作为盈亏平衡的参考线，过线的也仅占1.3%。换句话说，大约每77部新剧中才有1部能够达到这条盈亏线。

而竞争还在不断加剧。6月共有280部AI剧进入过红果TOP100榜单，7月则增至339部；同期，单部剧在榜天数中位数从6天缩短至4天。剧越来越多，但留给一部剧爆红的时间却越来越短。

量产带来的低质和合规问题也开始逐渐暴露。今年4月，红果平台表示一周内拦截和下架了3522部低质漫剧；截至4月底，平台已处置超过1万部低质AI剧，涉及画面粗糙、剧情混乱、低俗猎奇等问题。《微短剧发展管理办法》要求平台应当定期审核、评估算法模型，优先推荐优质微短剧内容，并不得使用诱导用户沉迷、过度消费等的算法模型。

“几个月前还处在风口的AI短剧现在已经变成了红海市场。”AI影视工作室创始人黄楚杰对徽声在线旗下澎湃美数课表示，“未来行业要么往精品化极致化方向发展集聚优势资源；要么往量产化方向发展以规模取胜；中间层空间会越来越小。”

近三四个月以来，短剧制片人段蕾所在的制作公司共投拍了近50部真人短剧作品，在当前行业中属于少数派。与此同时，他们也开始试水AI短剧领域，从已有的真人短剧剧本中筛选合适的本子进行AI形式重新制作。“我们先制作几部2D、3D漫剧测试能否顺利上线以及播放数据如何再决定是否继续投入更多资源。”